La démocratisation des investissements alternatifs : pour plus de diversification

Les investissements alternatifs suscitent de plus en plus d'intérêt parmi les investisseurs, qu'ils soient novices ou chevronnés. Alors que traditionnellement réservés à une élite financière, les investissements alternatifs gagnent en accessibilité, et cela soulève une question essentielle : y a-t-il lieu de vulgariser l'accès à cette classe d'actifs ? Si oui, pourquoi ?

Les investissements alternatifs regroupent un large éventail de stratégies, notamment les hedge funds, les private equities, les matières premières, l'immobilier, et bien d'autres. Ils se distinguent des investissements traditionnels, comme les actions et les obligations, par leur nature moins liquide et leur potentiel de rendement élevé. Cependant, cette promesse de rendement accrue est, en général, accompagnée d'une complexité accrue et d'un accès limité pour les investisseurs moyens. En effet, les investissement alternatifs tels que le capital-investissement ou les hedge funds ont encore souvent des seuils d’investissement élevés car ils nécessitent d’une expertise en gestion de portefeuille pour évaluer et gérer ces actifs.

Pourquoi, alors, devrions-nous envisager de rendre les investissements alternatifs plus accessibles ? 

1. Pour une diversification accrue du portefeuille

La diversification est l'un des piliers d’une gestion de portefeuille efficace. Les investissements alternatifs offrent une corrélation plus faible avec les marchés traditionnels, ce qui signifie qu'ils peuvent agir comme un tampon en cas de volatilité sur les marchés boursiers. En vulgarisant l'accès à ces investissements, on offre aux investisseurs la possibilité de répartir leurs actifs de manière plus équilibrée.

2. Pour une gestion du risque maitrisée

Les investissements alternatifs offrent des stratégies de gestion du risque plus sophistiquées. Ils sont souvent conçus pour minimiser le risque et optimiser le rendement. La démocratisation de ces outils permet aux investisseurs individuels de mieux gérer leur exposition au risque.

3. Pour accroitre ses opportunités de rendement

Les investissements alternatifs ont le potentiel de générer des rendements supérieurs à ceux des actifs traditionnels. Cependant, l'accès à ces opportunités a longtemps été réservé aux investisseurs institutionnels et fortunés. La vulgarisation de l'accès permet aux investisseurs individuels de bénéficier de ces rendements.

4. Parce que l'innovation financière le permet

La technologie joue un rôle crucial dans la démocratisation des investissements alternatifs. La technologie, comme par exemple la tokenisation, peut rendre ces actifs plus accessibles en réduisant les seuils d’investissement, en améliorant la liquidité et en éliminant les barrières géographiques. 

Mais, quels sont les défis pour les institutions financières afin de démocratiser cette offre ?

1. Le respect de la réglementation

Les investissements alternatifs sont souvent soumis à une réglementation stricte en raison de leur complexité et de leurs risques. Les banques doivent respecter les lois et les exigences en matière de conformité.

2. La nécessité d'une expertise spécialisée

Les investissements alternatifs nécessitent une expertise spécialisée pour évaluer les opportunités et les risques. Les banques doivent former leur personnel ou s'associer avec des experts externes.

3. La gestion des risques

Les investissements alternatifs peuvent être volatils. Les banques doivent mettre en place des mécanismes de gestion des risques pour protéger les intérêts de leurs clients.

4. Le besoin de liquidité

Certains investissements alternatifs, tels que les fonds de capital-investissement, ont des horizons de placement plus longs, ce qui peut poser des défis de liquidité pour les clients.

5. La communication et la transparence envers les clients

Les clients doivent comprendre les investissements alternatifs. Les banques doivent communiquer de manière transparente sur les coûts, les performances et les risques associés.

De quels acteurs peut-on s'inspirer en termes de démocratisation des investissements alternatifs ? 

1. Revolut

Cette néobanque propose une application mobile qui permet aux utilisateurs d’investir dans divers produits, y compris des cryptomonnaies et des métaux précieux, offrant ainsi un accès simplifié à des investissements alternatifs. 

2. Realit

Cette plateforme de tokenisation immobilière propose des investissement immobiliers fractionnés, ce qui permet aux investisseurs de détail d’acheter des parts de biens immobiliers. 

3. Startengine

Cette plateforme de financement participatif donne aux investisseurs la possibilité d’investir dans des start-ups privées, ouvrant ainsi l’accès aux investissements dans le capital-risque.

4. BNP paribas

BNP Paribas a lancé des fonds d'investissement alternatif accessibles aux investisseurs particuliers, ce qui élargit leur gamme de produits d'investissement.

5. Deutsche bank

Deutsche Bank propose des produits liés aux investissements alternatifs, notamment des fonds d'investissements immobiliers, qui sont accessibles aux investisseurs de détail.

Alors que la vulgarisation de l’accès aux investissements alternatifs comporte des avantages indéniables, tels que la démocratisation de l'investissement et l'élargissement des opportunités financières, il est impératif de trouver un équilibre entre l'accessibilité et la protection des investisseurs. L'avenir réside dans une approche prudente et régulée, permettant à un plus grand nombre de personnes de profiter des investissements alternatifs tout en garantissant leur sécurité financière. Cela peut renforcer la fidélité des clients, ouvrir de nouvelles sources de revenus et aider à atteindre les objectifs financiers de manière plus diversifiée. En fin de compte, l'adaptation aux demandes croissantes d'investissements alternatifs peut contribuer à renforcer la position des banques dans un environnement financier en constante évolution.